Что нужно трейдеру знать о влиянии новостей на Форекс?

На внутридневном, краткосрочном периоде поведение цены на форексе кажется диким и скачущим. Хотя технический анализ помогает нам определить уровни входа и выхода из позиций, весьма полезно также заниматься мониторингом ключевых экономических новостей. Трейдеры могут использовать экономические новости в качестве инструмента для тайминга сделок, если они торгуют на краткосрочном или среднесрочном базисе. Однако, если вы используете при помощи долгосрочной стратегии, новости вряд ли помогут вам, поскольку внутридневная волатильность цены вряд ли окажет большое влияние на такие сделки.

Тем не менее, реальное содержание репорта может быть полезным для тех, кто отслеживают макроэкономические тренды. Почему? Ежемесячные индикаторы, которые отслеживают занятость, потребление, деловую активность и настроения потребителей могут служить в качестве опережающих индикаторов для прогнозирования квартальных показателей экономического роста, более известных как ВВП.  Трейдеры могут использовать данные по ВВП и инфляции (например, индекс потребительских цен), чтобы прогнозировать будущие рыночные тренды. Центральные банки учитывают эти данные, когда принимают решения по процентным ставкам.

После релиза.

Очень часто позитивный или негативный экономический репорт ведет к ралли или снижению соответствующей валюты. Как только выходит новость, многие трейдеры пытаются поймать движение валютной пары в надежде, что моментум сделает их позицию прибыльной. В то же самое время резкие реакции рынка на новости очень часто подвергаются откатам, как говорится в классической поговорке: «покупай на слухах, продавай на новостях».

Любители краткосрочной торговли используют всего пару стратегий, когда время подходит к публикации релиза, однако они не единственные, кто отслеживает экономические календари. Например, боковые трейдеры делают это, чтобы избегать размещения ордеров во время входа важных экономических релизов, поскольку неожиданная новость может привести к пробою диапазона.

К счастью для трейдеров, важные индикаторы для той иной валюты – американского доллара, британского фунта, евро или канадца – легко обнаружить. Некоторые экономические репорты просто дают нам лучшую информацию о том, как рынок может отреагировать на значимые события, такие как ВВП или решения Центробанков по ставкам. Для тех, кто торгует евро, очень важно отслеживать экономическую статистику по Германии, поскольку она, как правило, является опережающим индикатором для Еврозоны, поскольку Германия – самая большая экономика в Еврозоне.

Понимание сущности тех или иных репортов, поможет трейдерам лучше планировать стратегии.

Данные по занятости.

Состояние рынка труда той или иной экономики является ключевым для оценки ее состояния. Создание рабочих мест и рост заработной платы – непременные условия для увеличения затрат потребителей, развития рынка недвижимости, бизнеса и нормального роста инфляции.

Наиболее известный индикатор рынка труда это отчет Минтруда США по количеству рабочих мест в несельскохозяйственных  секторах экономики, который показывает, сколько рабочих мест было сокращено или создано в отчетном месяце. Публикация этих данных часто вызывает очень резкие движения по американскому доллару, возможно потому, что прогнозировать этот показатель сложно и реальные результаты могут отличаться от прогнозов на сотни тысяч рабочих мест (рисунок 1).



Рисунок 1.

Некоторые трейдеры отслеживают еженедельные репорты по количеству обращений за пособием по безработице в США, а также данные по повторным обращениям за пособием. Хотя эти индикаторы не оказывают большого влияния на торговлю, они могут служить в качестве периодических тайм-листов для оценки ситуации на рынке труда и ВВП, поскольку во время рецессий количество обращений за пособием растет и достигает пика, как раз перед началом экономического роста.

Еще один индикатор рынка труда, который оказывает большое влияние на валютный рынок это показатель занятости в Канаде. Канадский доллар часто реагирует на эти данные мощными движениями, особенно в паре американский доллар/канадец. Однако следует помнить, что  такие движения очень часто полностью откатываются уже на следующий день.

Также следует отметить такие важные отчеты по рынку труда как: изменения уровня безработицы в Германии, количество обращений по безработице в Великобритании, данные по занятости в Австралии, уровни безработицы в Швейцарии и Японии.

Настроения потребителей.

Настроения потребителей могут очень много сказать о той или иной экономике. В результате ежемесячные данные по настроениям потребителей могут оказывать большое влияние на соответствующие валюты. Обычно эти данные публикуются частными организациями, а не правительственными службами. В США наиболее популярные среди трейдеров обзоры это обзор Conference Board и обзор Университета Мичигана. Последний дает самую подробную информацию, поскольку в этом отчете есть разделы, посвященные ситуации в бизнесе, рынку труда и доходам.

В Еврозоне отчет по настроениям потребителей публикуется один раз в месяц. Его не следует путать с обзорами негосударственных немецких структур, таких как ZEW и IFO. Последние отражают настроения инвесторов и ситуацию в бизнесе.

По Великобритании выходит два важных обзора потребительских настроений: один от GFK Group, второй Nationwide Building Society. Хотя оба обзора дают очень подробную и своевременную информацию о настроениях граждан, они выходят во время азиатской торговой сессии, когда торговые диапазоны британского фунта являются небольшими.

В Японии отчет по настроениям потребителей публикуется Кабинетом министров. Хотя экономика этой страны в основном зависит от экспорта, настроения японских потребителей могут много сказать об экономическом климате и перспективах инфляции. Следует отметить, что тренды японской иены более зависит от мировых рисковых трендов, чем от фундаментальных сил, поэтому расчет валютных трендов на основании экономических показателей по Японии напоминает гадание на кофейной гуще.

В странах «долларового блока» также есть свои репорты по настроениям потребителей. Для Австралии это ежемесячный отчет Westpac-Melbourne Institute Survey of Consumer Sentiment, для Новой Зеландии квартальный отчет Westpac-McDermott Miller Consumer Confidence Index.

В Канаде нет отчета по настроениям потребителей, который вызывал бы всеобщее внимание, так как для этой страны наибольший интерес представляют данные по деловой активности и инфляции.

Потребление.

Как было написано ранее, настроение потребителей служит в качестве опережающего индикатора для потребительских трендов. Цифры затрат потребителей являются очень важным элементом в прогнозировании ВВП. Конечно, эти показатели очень важны, так как в разных странах потребление составляют разную часть от ВВП. Так, в США это 70% ВВП, а в Германии всего 57%.

Существует несколько методик оценки трендов затрат потребителей, поскольку крупные ритейлеры регулярно предоставляют данные о продажах по всему миру. Однако, одним из наиболее значимых показателей для основных валют является репорт по розничным продажам. Следует отметить, что эти репорты не корректируются с учетом инфляции, поэтому в них пропущена ценовая составляющая.

Отчет по розничным продажам в США привлекает значительное внимание, хотя он публикуется, как правило, после того, как основные ритейлеры уже опубликовали свои цифры по розничным продажам. Важной составляющей этого репорта являются продажи бензина. Однако ежемесячная волатильность цен на бензин может приводить к тому, что цифры розничных продаж не будут отражать реальной ситуации.

В Великобритании также публикуется индекс розничных продаж, но также как и в США результаты могут быть очень волатильными. Таким образом, при анализе этих отчетов лучше рассматривать общие тренды, а не ежемесячные показатели. Евростат публикует данные по розничным продажам в Еврозоне, однако они являются, как и все данные Евростата, отстающими. Следовательно, иногда более полезно использовать неофициальные данные, которые публикуют Markit Economics и Bloomberg: Индекс менеджеров по розничным закупкам стран Еврозоны. Этот репорт является более своевременным, чем официальные результаты. Показатель выше 50 пунктов указывает на рост активности, показатель ниже 50 пунктов на ее снижение.

Правительства Японии, Швейцарии, Канады, Австралии и Новой Зеландии публикуют ежемесячные отчеты по продажам на внутренних рынках.
Разные способы оценки коммерческих сделок могут включать в себя разные индексы, это могут быть индексы заказов, деловых настроений, инвестиций – все они полезны. Вопрос только в том, какой из них оказывает большее влияние на форекс?

Основные репорты по обрабатывающей промышленности

Оба индекса американского Institute for Supply Management  (ISM) как по обрабатывающей промышленности, так и по сектору услуг являются ключевыми индикаторами оценки активности в обрабатывающей промышленности и в секторе услуг. Также как и для европейского Retail Purchasing Managers Index показатель выше 50 пунктов указывает на рост активности в секторе, показатель ниже 50 пунктов указывает на снижение активности.

Другой полезный ежемесячный индекс это отчет Министерства торговли США по заказам на товары длительного пользования. Рост спроса на эти товары предполагает рост деловой активности. Также вместе с публикацией индекса заказов на товары длительного пользования публикуется индекс заказов за вычетом заказов министерства обороны и авиапромышленности, поскольку входящие в этот отчет товары являются средством производства других товаров.

В Канаде публикуется хорошо известный индикатор Ivey Purchasing Managers Index, а Markit Economics публикует индексы PMI активности в обрабатывающей промышленности и секторах услуг Еврозоны, Великобритании, Японии и Австралии. Эти индексы полезны по двум причинам.

Во-первых, официальные данные по промышленному производству обычно сильно отстают, и отчеты PMI предоставляют более своевременную информацию по промышленным секторам. Во-вторых, в указанных регионах нет больше значимых индексов, отражающих ситуацию в секторах услуг, поэтому отчеты Markit Economics заполняют этот пробел.

В Новой Зеландии подобного рода индексы публикуют Business NZ, а в Швейцарии Credit Suisse публикует индекс SVME PMI, отражающий ситуацию в промышленности этой страны.

Данные по торговле.

Некоторые экономики более зависимы от роста экспорта, чем другие. Например, в 2008 году экспорт составлял примерно 13% ВВП США, тогда как в ВВП Германии его доля оценивалась в 47%, в ВВП Великобритании в 29%. В результате, степень важности данных по торговому балансу сильно варьируется для разных валют.

Данные по внешней торговли Германии, Канады, Австралии, Новой Зеландии, Японии, Швейцарии и Великобритании являются ключевыми индикаторами для соответствующих валют. Поскольку рост торгового дефицита или профицита может оказать большое влияние на ВВП. Хотя США не так зависят от экспорта, данные по торговому балансу этой страны также привлекают большое внимание.

Основные драйверы рынка.

Данные по ВВП и потребительским ценам – наиболее важные показатели для валютных рынков. Почему? Именно на этих данных Центробанки основывают свои решения по процентным ставкам. Поэтому, знание о последних показателях ВВП и индекса потребительских цен помогает трейдерам формулировать прогнозы в отношении процентных ставок, а значит и валютных трендов.

В развитом мире Центробанки редко забоятся о том, чтобы контролировать ВВП. Однако, если темпы роста резко замедляются или рост становится негативным, Центробанки могут попытаться снизить учетные ставки, чтобы стимулировать экономическую активность. Один фактор, который может помешать, им это сделать – это инфляция.

Рост индекса потребительских цен сигнализирует о росте инфляции в экономике, снижение индекса потребительских цен указывает на ослабление инфляционного давления. Обычно, Центробанки повышают ставки, когда индекс потребительских цен растет и снижают ставки, когда темпы его роста замедляются. Таким образом, рост индекса потребительских цен является бычьим фактором для той или иной валюты, тогда как снижение индекса обычно является медвежьим фактором.

Учетные ставки.

Наша дискуссия дошла до процентных ставок. Доходность – основной драйвер для движения цены на рынке форекс. В каждый стране есть Центробанк, который устанавливает процентную ставку по валюте. Например, в США это Федеральный резерв, в Еврозоне это Европейский Центробанк, в Новой Зеландии Резервный банк Новой Зеландии и так далее.

Изменение процентной ставки того или иного Центробанка оказывает очень большое влияние на валюту этой страны. Даты заседаний Центробанков – самые важные дни в экономическом календаре участника рынка форекс.

Обычно, чем выше доходность предлагается по валюте, тем больше будет она расти, пока рынок имеет аппетит к риску. Рассмотрим поведение пары новозеландский доллар/американский доллар (NZD/USD). Между 2002 и 2008 годами Центробанк Новой Зеландии повысил учетную ставку с 4.75% до 9.25%, затем в июле 2008 года он начал снижать ставки.

Федеральный резерв с 2002 по 2007 повысил ставку с 1.25% до 6.25%, после чего в августе 2007 начал агрессивное снижение ставок.

Таким образом, динамика учетных ставок помогла паре NZD/USD вырасти в период с 2002 по начало 2008 года почти на 50% (рисунок 2). Однако во второй половине 2008 года стремление избежать рисков привело к закрытию сделок «кэрри» на форексе.



Рисунок 2.

Заключение.

Не только процентные ставки оказывают влияние на валюты, но также факторы, указывающие на то, какими могут быть решения Центробанков по учетным ставкам. В результате выступления председателей и голосующих членов Центробанков также могут оказывать влияние на движения валют.

Конечно, чем выше ранг выступающего члена, тем большее влияние он может оказать на валюту. Например, «ястребиные» комментарии главы ФРС Бена Бернанке окажут большее влияние на американский доллар, чем заявления не-голосующего члена, такого как председателя ФРС Кливленда Сандры Пианальто. Выступления представителей ЦБ это одно из наиболее рискованных событий для форекс-трейдеров, так как эти новости могут быть полностью неожиданными.

Неважно, какую стратегию вы используете – техническую или фундаментальную – в любом случае для вас очень важно помнить об экономических релизах, так как они могут дать вам ключ к прогнозированию валютных трендов.

© Terri Belkas, SFO.
© Перевод: www.kroufr.ru

Meta Trader 4 - Ваш надежный партнер в мире Forex MetaTrader 4 Terminal является оптимальным решением для торговли на рынках ... С его помощью можно разработать Советники, Пользовательские индикаторы Описание советников и торговых стратегий для metatrade 4.0. Советники и торговые стратегии для metatrader 4.0. ... Фондовый рынок форекс. Новейшие эксперты для metatrader 4.0. Фондовый рынок форекс. Inforex Consulting Corp. - Описание торгового терминала Meta Trader Для отладки и контроля над работой советника MetaTrader создает лог-файл, где сохраняется информация о сгенерированных сигналах, вывод переменных Inforex Consulting Corp. - Описание торгового терминала Meta Trader LastoShopGold: Авторский трендовый индикатор Trend+ for MetaTrader v.4 15 прибыльных советников-экспертов для Meta Trader v.4 - автоматические торговые системы для прибыльной постоянной работы на мировых финансовых рынках ДИЛИНГОВЫЙ ЦЕНТР FXPUNTER _ Торговый терминал Торговый терминал Meta Trader 4 предоставляет широкие возможности ... Советники – это специальные программы, которые могут анализировать рынок и заключать сделки Fibo-Forex | Советники, пользовательские индикаторы и скрипты forex treid советники 2006 2007. ... Супер-комплект из 37 новейших экспертов для metatrader 4.0 , а также более 100 индикаторов для metatrader 4 Форум трейдеров Форум » Meta Trader 4 и трейдерское ПО » Полноценные советники для MT4 ... Описание советника CyberiaTrader и его архив. MetaTrader (метатрейдер) - советники, индикаторы, скачать ... Индикаторы MetaTrader - мощное средство тактического и стратегического планирования инвестиционной деятельности. MetaTrader советники помогут совершать сделки. Пакет MT - Goldstockexchange Советники, индикаторы для метатрейдера: Collaps 2006– автоматическая торговая система для Meta Trader v.4 и предоставляется в исходнике ... Тестирую и оптимизирую советники,которые получил от вас. ЭлектроБук.Ру-MultyShop: Пакет MT - Goldstockexchange Советники ... Пакет MT - Goldstockexchange Советники, индикаторы для метатрейдера. ... Collaps 2006– автоматическая торговая система для Meta Trader v.4 и предоставляется. CyberSeller(A) - 65 новых советников(экспертов) для MetaTrader 4 ... Наименование: 65 новых советников(экспертов) для MetaTrader 4 - Советники для MetaTrader 4 (65 индикаторов). Cоветники(эксперты) написаны по оригинальным методикам. CyberSeller(A) - 300-500% в месяц!Комплекс советников(экспертов ... Комплекс советников(экспертов): Lucky, Сollaps, Harvesterr3, Starter@2006, ... collaps (для Meta Trader v.4) - автоматическая торговая система (советник) Интернет трейдинг с MetaTrader. Информационно-торговый терминал ... Возможность скачать metatrader бесплатно. ... получить результаты, максимально приближенные к результатам тестирования советников в он-лайне на демо-счете. Инвесто.ру :: Поиск зарубежного брокера с ... И, мало того советниками на реале (постоянные реквоты). ... Поиск зарубежного брокера с терминалом Meta Trader Обзор статей Rosh'а: эксперты в MetaTrader 4 - Статьи по MQL4 В терминале MetaTrader 4 существует встроенный тестер торговых стратегий, который позволяет тестировать на истории советников и оптимизировать свои торговые системы. Торговля на валютном рынке Форекс. Все для metatrader 4.0 ... metatrader 4 для работы на рынке forex. Экстперты, советники, индикаторы, торговые системы. Супер-комплект из 11 новейших экспертов для metatrader 4.0 Описание экспертов. Торговля на валютном рынке Форекс. Все для ... Описание экспертов metatrader 4 для работы на рынке forex. ... Collaps 2006– автоматическая торговая система для Meta Trader v.4 и Советник Forex (форекс) G.P.Morgan скачать предоставляется в исходнике. трэйдинг люкс русифицирование meta trader 3.82 ооо трэйдинг люкс русифицирование meta trader 3.82 валютный дилинг в ... советников metatrader брезан реальные счета. играть на бирже просто самый лучший эксперт для meta trader. что такое мини forex самый лучший эксперт для meta trader. что такое мини forex золото ... скачать литературу обучения forex советники в metatrader форекс петербург курс йены Супер-комплект из новейших экспертов и торговых систем. Подробнее тут: (MQL 4) MetaTrader 4 - Unitrade MetaTrader 4 - Unitrade - новейшая информационно-торговая платформа для ... язык программирования торговых стратегий (советников) MetaQuotes Language 4 Советники, индикаторы, скрипты для MetaTrader 4 Индикаторы, советники, скрипты для Meta Trader 4 на MQL4 на заказ. FOREX-profit Collaps 2006– автоматическая торговая система для Meta Trader v.4 и ... ЛУЧШИЕ ТОРГОВЫЕ СИСТЕМЫ И СОВЕТНИКИ-ЭКСПЕРТЫ для Метатрейдер 4 на FOREX! 300-500% в месяц!Комплекс экспертов… (см. описание) : Культурный ... collaps – автоматическая торговая система для Meta Trader v.4 и предоставляется. MetaTrader - Окно Navigator | Fibo-Forex Установка клиентского терминала MetaTrader и открытие демо-счета · Авторизация ... "Expert Advisors" содержит список всех доступных советников. Annotaz1 Советники в MetaTrader позволяют связать сигналы, генерируемые торговой системой с реальным счетом таким образом, чтобы прямо из экспертной системы. ЛУЧШИЕ торговые системы на Forex |форекс | прогнозы Forex ... 45 МЕТОДИК можно использовать на всех торговых платформах: Meta Trader v.3/v.4 ... ЛУЧШИЕ ТОРГОВЫЕ СИСТЕМЫ И СОВЕТНИКИ-ЭКСПЕРТЫ для Метатрейдер 4 на FOREX!